1894 – 95 年，中日爆發甲午戰爭，戰爭以清廷戰敗告終，被迫與日本簽訂《馬關條約》。條約其中一項條款是將台灣、遼東半島、澎湖列島割讓予日本。對於割讓遼東，俄國反應非常大，《清史稿．邦交志一．俄羅斯》：
明年春，與日本講成，割臺灣及遼河以南地，俄聯法、德勸阻遼南割地，日本不允。俄忽調戰艦赴煙臺，日本允還遼，惟欲於二萬萬外加償費。
俄國主動從外交途徑聯合德國、法國向日本施壓，甚至不惜動用武力恫嚇，其非有意幫助清朝，實為自身在東亞之利益打算。關於這一方面，許景澄看得最清楚，《清史稿．許景澄傳》：
是時俄、德迫日人還遼東，景澄曰：「俄謀自便，德圖償報，事故從此多矣！」
果然，「三國干涉還遼」未幾，德國借兩名傳教士在山東省曹州府鉅野縣被殺 (即曹州教案)，出兵佔據膠州灣，旋即向清政府提出租借，為期九十九年。消息傳出，俄國亦強佔旅順、大連，《清史稿．邦交志一．俄羅斯》：
(光緒) 二十三年 (1897 年) 十一月，俄以德占膠州灣為口實，命西伯利亞艦隊入旅順口，要求租借旅順、大連二港，且求築造自哈爾濱至旅順之鐵道權。
旅順的重要性，可參考王家儉＜旅順建港始末 (1880 – 1890)＞：
位於遼東半島的南端，東太平洋、西扼渤海灣，是我國華北最重要的國防門戶。清末時期，李鴻章鑒於其處形勝天然，位置險要，決定將之建為北洋海軍的基地 (Naval Station)，於是大力展開經營、修築砲臺、營壘、船隖、船池、廠房、倉庫以為海軍停泊修理之所，我國之有近代化軍港，自此始。
俄國主要海岸線位於北冰洋一帶，境內港口在冬季常被冰封，限制了國家的海上活動和經濟交流。故此，擁有一個暖海港 (ice-free port，即全年不結冰的港口) 對俄國全年進行海運和軍事行動至關重要。而旅順恰好是一座不凍港，所以俄國對之虎視眈眈。
至於大連，同樣位於遼東半島南端，地處黃渤海之濱，背依中國東北腹地，與山東半島隔海相望，是中國重要的港口城市和經濟中心。干涉還遼，實際是要將自身勢力延伸到遼東半島，俄國野心至此徹底暴露。
不止於此，還想取得修築哈爾濱至旅順的鐵路權。這段鐵路即東清鐵路南下支線。東清鐵路西起赤塔，東到海參崴，以哈爾濱為中心。南下支線經長春、沈陽至旅順 / 大連，可謂貫穿東北三省主要命脈。《清史稿．許景澄傳》：
會俄建西比利亞鐵道，謀自黑龍江達海參崴，朝議拒之，乃更名商辦，許中國投貲五百萬，所謂東清鐵路公司也。詔景澄綜其事，力阻路線南溢，稽察運船毋漏稅。已而俄人索租旅順……
試想一下，南下支線是俄國佔主導地位下修建，旅順、大連亦被俄國強行租借，鐵路除了方便物資運輸，更可以快速運兵往前線。如此下去，東北尚有什麼國防可言？清朝變相默許東北喪失！朝中上下反對東清鐵路，特別是南下支線的修築，是有原因的。奈何國家積弱，無法阻擋。
《清史稿．邦交志一．俄羅斯》：
十二月，俄以兵入金州城徵收錢糧，阻之，不省。鄉民聚眾抗拒，俄人遂於貔口槍斃華民數十……俄皇謂許景澄曰：「俄船借泊，一為膠事，二為度冬，三為助華防護他國占據。」
金州城、貔口隸屬大連市，據此可知俄國入大連期間，曾對當地中國人進行經濟掠奪，並為此開殺戒。
肆意侵占他人領土，犯下血跡斑斑的罪行，仍以「助華防護他國占據」包裝粉飾，只有俄國如此厚顏無恥！
二十年代，蘇聯取俄國而代之，仍以「扶助被壓迫民族對抗帝國主義殖民地侵略」一類漂亮說辭，附以豐厚的經濟援助，扶植中共，滲透顛覆國民黨，以遂其赤化全中國之欲望。可憐中國政客、學者對俄國一知半解，心存善念，終至墮入陷阱而不自知。
義和拳亂導致八國聯軍入北京，俄國藉口防馬賊、保鐵路，乘機出兵侵佔東北三省。《辛丑和約》簽訂後，清廷與俄國商議接收東北三省事。李鴻章手擬四事：一，歸地；二，撤兵；三，俄國在東三省，除指定鐵路公司地段，不再增兵；四，交還鐵路，償以費用。未成事而鴻章逝世 (《清史稿．邦交志一．俄羅斯》)
